在九一八事变后，东北沦陷，天津的一位剧团演员陈彼得（由陈佩斯扮演）不愿意成为亡国奴，下定决心要成为民族英雄。一天，当剧院正在上演一部爱国主题的话剧时，扮演男一号的演员突然罢演，情况紧急，导演（由赵雍扮演）只好让陈彼得顶替上场，结果取得了巨大的成功。坐在台下观看演出的宋将军（由侯永生扮演）对陈的表演给予了高度赞赏。当时宋将军来天津是为了为抗日部队采购军火，但却意外遭到了日本间谍龙太郎（也是由陈佩斯扮演）的刺杀，幸好宋将军巧妙地躲过了这一劫。龙太郎企图再次利用陈彼得去行刺，而结果却出人意料，陈反而意外地杀掉了龙太郎的人。宋将军因此与彼得结下了深厚的友谊。得知此事后，龙太郎恼羞成怒，展开了对陈彼得的四处追捕。无路可逃的彼得躲进了一家整形医院，被医生按在手术床上，未经同意就进行了整容手术，结果他的脸活脱脱变成了龙太郎的样子。得知这一情况后，龙太郎命令手下按照自己的长相上街抓人，结果引发了一连串的搞笑事件……